临近年末，银行存款市场呈现出新的变化。一边是国有大行集体下架五年期大额存单，全力压降存款成本；另一边，部分中小银行为抢抓“开门红”揽储节点，悄然上调定期存款利率，却同步设置不同层级的起存门槛，最高达50万元。

业内专家指出，这种局部性、阶段性的利率上浮，是中小银行应对时点考核的策略性举措，并未改变银行业存款利率整体下行的长期趋势，未来行业竞争将更聚焦综合金融服务能力。

部分中小银行存款利率上调

近期上调存款利率的中小银行涵盖股份制银行分支行、城商行、农商行等多个类型，且均对产品设置了差异化的起存条件。浦发银行石家庄分行12月6日发布的产品信息显示，其三年期定期存款利率已从11月的1.55%上调至1.75%，起存门槛分为1000元和10万元两档，同时区分新客专属、代发专属、私行专属等购买条件。杭州银行推出的杭州地区专属三年期定期存款产品，利率根据起存金额分为1.65%、1.70%、1.80%三个梯度，对应起购金额分别为5万元、20万元、50万元（新资金专属），其中20万元和50万元起存的产品利率较此前分别提高5个基点和10个基点。

江苏银行上海分行也加入利率上调行列，其12月7日推出的三年期定期存款利率达1.85%，起存金额为5万元，且标注“额度有限”，该利率较此前1万元起存的同期限产品提高10个基点。此外，陕西杨凌农村商业银行等农商行也通过提高定存利率增强产品吸引力，同时设置1万元及以上的起存门槛。在北京地区，某城商行人士透露，该行借助年末活动将3年期定存利率提至1.9%，其中5万元起存利率1.75%，20万元起存利率1.8%，新开户客户存款利率可达1.9%，“在当前普遍低利率环境下，这样的利率已算较高水平，但活动额度有限，满额后可能提前终止”。东部地区另一家城商行则将20万元起存的3年期定存利率上调至1.8%。

“近期部分中小银行上调存款利率主要是短期现实压力驱动下的策略性举措，核心动因是为应对特定时点的考核与揽储压力，通过设定起存门槛等方式精准吸引存款，以弥补自身在品牌与渠道上的相对劣势。”苏商银行特约研究员薛洪言表示，这本质上是一种成本可控的营销行为，反映出中小银行在存款竞争中的差异化生存策略。这种上调利率的情况是局部和阶段性的，无法改变中小银行整体面临的负债成本压力。

利率下行大势未改

与部分中小银行的短期动作形成鲜明对比的是，存款利率下行的整体大势并未改变，尤其是小银行正陆续跟进下调。12月以来，多家村镇银行再次下调存款利率。河南某村镇银行透露，其3年期定存产品利率从1.75%降至1.65%。范县德商村镇银行自12月1日起，将5年期个人定期存款利率从9月的1.65%下调至1.55%，3年期利率从1.75%降至1.65%，两次下调间隔仅3个月。内黄兴福村镇银行同日也下调存款利率，3年期个人定期整存整取利率从6个月前的1.68%降至1.60%。

值得关注的是，压降更长期限存款产品规模已成为商业银行负债端管理的重要趋势。近期多家银行取消5年期个人大额存单销售。这一现象背后，是商业银行净息差处于低位的现实考量。国家金融监督管理总局数据显示，截至今年三季度末，商业银行净息差为1.42%，与二季度末持平。

对于未来存款利率走势，业内观点高度一致。中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏表示，存款利率大概率保持下行态势，其中国有大行和股份制银行的利率下行趋势可能更明显。薛洪言进一步指出，未来银行存款利率将呈现“整体长期下行，但路径有所分化”的特征：国有大行因净息差低位运行，利率调整将发挥政策导向作用，下行方向明确；中小银行则因个体情况差异，可能在特定阶段和区域出现利率波动或推出相对较高利率的产品，但这仅是趋势中的有限波动。 

来源：城市金融报 宗 河